HAPV3

HAPVIDA PARTICIPACOES E INVESTIMENTOS SA

Qualidade

Atratividade

Valor

Desconto

DY_ivalor

Histórico de Cotações

Atual

R$ 2,86

0,35%

Mínima (12M)

R$ 2,03

-29,02%

Máxima (12M)

R$ 4,66

62,94%

Valorização (12M)

-31,08%

-31,08% a.a.

Análise Qualitativa

Notas

Qualidade

Segurança
Lucratividade
Retorno
Endividamento

Gráfico Exclusivo para Assinantes

Métodos de Valuation

Metodologia	Valor (Preço Justo)	Desconto
ivalor
Benjamin Graham	N/D	N/D
Décio Bazin

Indicadores de Valuation

Preço

2,86

Valor

Desconto

Preço/Valor

Atratividade

DY_ivalor

P/L

-41,27

LPA

-0,07

P/VPA

0,44

VPA

6,48

VI_Graham

0,00

MS_Graham

0,00

	2024	2023	2022	2021	2020	2019
Preço Médio Ajustado (PMA)	3,81	4,01	8,19	14,56	12,08	8,38
Valor da Ação
Preço / Valor
Preço / Lucro (P/L)	-44,24	-39,88	-79,58	220,50	116,22	74,32
Preço / Valor Patrimonial (P/VPA)	0,59	0,61	1,27	10,38	11,63	8,70
Preço / Vendas (PSR)	0,99	1,09	2,60	11,11	10,64	11,21
Preço / EBITDA	11,69	10,81	23,06	76,31	45,09	51,21
Preço / EBIT	38,77	25,80	-396,13	202,04	71,86	61,11
Preço / FCO	10,54	12,95	63,53	516,75	68,69	96,17
Preço / Ativo	0,39	0,41	0,84	5,22	6,74	5,07
Preço / Ativo Circulante Líquido	-17,05	-12,89	-16,31	-48,19	63,91	1.280,92
Preço / Capital de Giro	4,94	12,05	134,99	820,72	65,91	151,87

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Indicadores de Liquidez

	2024	2023	2022	2021	2020	2019
Número de Negócios por Dia	34.090	45.129	43.705	25.956	13.777	7.575
Número de Títulos Negociados por Dia	69.667.874	87.879.809	50.314.743	13.658.408	2.992.673	2.023.178
Volume Diário	259	334	393	194	142	91
¹ Valores monetários em Milhões de reais.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Rentabilidade Histórica

90 Dias

35,55%

237,55% a.a.

6 Meses

5,93%

12,20% a.a.

12 Meses

-31,08%

-31,08% a.a.

2 Anos

-28,32%

-15,34% a.a.

5 Anos

-73,78%

-23,49% a.a.

10 Anos

N/D

Dividendos (Pagamento e Tendência)

Gráfico Exclusivo para Assinantes

Indicadores de Dividendos

DPA

0,00

DPA_ivalor

Payout

100,00

DY

0,00

DY_ivalor

PT_bazin

	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018	2017
Lucro por Ação (LPA)	-0,09	-0,10	-0,10	0,07	0,10	0,11	0,10	0,09
Dividendos por Ação (DPA)	-	-	-	0,05	0,06	0,05	0,03	-
Dividend Yield	-	-	-	0,37%	0,46%	0,61%	-	-
Dividendos por Ação ivalor
Dividend Yield ivalor
Dividendos Pagos	-	-	-	382.119	398.568	362.514	223.863	-
Payout	-	-	-	76,76%	50,87%	42,66%	28,43%	-
¹ Valores monetários em Milhares de reais.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Listagem de Dividendos

Ação	Tipo	Aprovação	Data-com	Pagamento	Valor	Comunicado
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	22/12/2021	27/12/2021	21/01/2022	0,0054	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	22/09/2021	27/09/2021	22/10/2021	0,0118	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	30/06/2021	06/07/2021	30/07/2021	0,0177	Abrir
HAPV3	Dividendo	30/04/2021	05/05/2021	17/05/2021	0,0025	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	30/12/2020	07/01/2021	30/04/2021	0,0251	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	03/09/2020	10/09/2020	30/04/2021	0,1491	Abrir
HAPV3	Dividendo	28/04/2020	28/04/2020	18/09/2020	0,0165	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	27/12/2019	03/01/2020	18/09/2020	0,1597	Abrir
HAPV3	Juros sobre Capital Próprio	27/06/2019	02/07/2019	18/09/2020	0,1554	Abrir
HAPV3	Dividendo	22/04/2019	22/04/2019	N/D	0,1217	Abrir

Receita e Lucro

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018
Receita Líquida	29.062	28.915	27.770	23.749	9.883	8.555	5.634	4.576
Resultado Bruto	3.589	3.301	3.040	5.655	3.066	3.346	2.234	1.821
Margem Bruta	12,35%	11,42%	10,95%	23,81%	31,02%	39,11%	39,65%	39,80%
Depreciação, Amortização e Exaustão	1.727	1.717	1.625	2.833	895	752	200	42
EBITDA	2.640	2.458	2.797	2.677	1.438	2.020	1.233	913
Margem EBITDA	9,08%	8,50%	10,07%	11,27%	14,55%	23,61%	21,89%	19,95%
EBITDA / Ativo	0,04	0,03	0,04	0,04	0,07	0,15	0,10	0,19
EBIT	913	741	1.172	-156	543	1.267	1.033	871
Margem EBIT	3,14%	2,56%	4,22%	-0,66%	5,50%	14,81%	18,34%	19,02%
EBIT / Ativo	0,01	0,01	0,02	-0,00	0,03	0,09	0,08	0,18
Resultado Financeiro	-1.183	-1.208	-1.873	-1.292	-50	-134	96	172
Lucro Líquido	-522	-649	-758	-776	498	783	850	787
Margem Líquida	-1,80%	-2,25%	-2,73%	-3,27%	5,04%	9,16%	15,08%	17,21%
¹ Valores monetários em Milhões de reais. / ² Valores de 2025 projetados.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Crescimento e Retorno

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018
Enterprise Value (EV)	29.357	32.709	34.747	68.861	113.291	90.657	63.868	-
EV / EBITDA	11,12	13,31	12,42	25,72	78,76	44,89	51,79	-
EV / EBIT	32,15	44,14	29,66	-441,79	208,54	71,54	61,80	-
Retorno sobre o Patrimônio (ROE)	-1,07%	-1,33%	-1,54%	-1,59%	4,71%	10,01%	11,71%	21,86%
Retorno sobre o Capital Investido (ROIC)	0,97%	0,80%	1,27%	-0,17%	2,22%	8,44%	7,28%	15,95%
Retorno sobre o Ativo (ROA)	1,23%	1,01%	1,60%	-0,21%	2,58%	9,37%	8,30%	17,85%
Giro do Ativo	39,16%	39,34%	37,94%	32,44%	46,99%	63,28%	45,24%	93,83%
Dividendos Pagos	-	-	-	-	382	399	363	224
Payout	-	-	-	-	76,76%	50,87%	42,66%	28,43%
Retenção de Lucros	-	-	-	-	23,24%	49,13%	57,34%	71,57%
Crescimento Sustentável	-1,07%	-1,33%	-1,54%	-1,59%	1,09%	4,92%	6,71%	15,64%
¹ Valores monetários em Milhões de reais. / ² Valores de 2025 projetados.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Patrimônio e Dívida

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018
Patrimônio Líquido	48.864	48.675	49.254	48.749	10.572	7.829	7.260	3.603
Caixa	9.478	8.774	7.004	4.600	2.067	2.477	1.405	888
Dívida Bruta	13.144	12.755	11.526	11.718	5.596	2.077	2.112	-
Dívida Bruta de Curto Prazo	1.327	951	2.110	1.727	713	43	75	-
Dívida Bruta de Longo Prazo	11.818	11.804	9.416	9.991	4.883	2.034	2.037	-
Dívida Bruta / Patrimônio Líquido	0,27	0,26	0,23	0,24	0,53	0,27	0,29	-
Dívida Líquida	3.666	3.980	4.523	7.118	3.529	-400	707	-888
Dívida Líquida / EBITDA	1,39	1,62	1,62	2,66	2,45	-0,20	0,57	-0,97
Índice de Cobertura	0,75	0,54	0,83	-0,11	-	-	-	-
Despesas com Juros	1.216	1.369	1.404	1.360	-	-	-	-
Endividamento	34,16%	33,77%	32,70%	33,41%	49,74%	42,09%	41,71%	26,13%
Endividamento Financeiro	17,71%	17,35%	15,75%	16,00%	26,60%	15,36%	16,96%	-
Endividamento Financeiro de Curto Prazo	10,09%	7,45%	18,31%	14,73%	12,75%	2,07%	3,55%	-
Custo da Dívida	9,25%	10,74%	12,18%	11,60%	-	-	-	-
Imobilização do Patrimônio Líquido	115,43%	116,84%	116,08%	121,15%	99,96%	99,16%	102,02%	14,70%
Multiplicador de Patrimônio (MP)	1,52	1,51	1,49	1,50	1,99	1,73	1,72	1,35
¹ Valores monetários em Milhões de reais. / ² Valores de 2025 projetados.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Fluxo de Caixa

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018
Fluxo de Caixa Operacional (FCO)	2.687	2.726	2.335	972	212	1.326	657	517
FCO / EBITDA	1,02	1,11	0,83	0,36	0,15	0,66	0,53	0,57
Fluxo de Caixa de Investimentos (FCI)	-2.539	-2.225	-878	2.100	-4.339	-938	-4.899	-2.139
Despesas de Capital (CAPEX)	-900	-806	-412	-736	-708	-366	-274	-207
CAPEX / Depreciação e Amortização	0,52	0,47	0,25	0,26	0,79	0,49	1,37	4,86
CAPEX / FCO	0,34	0,30	0,18	0,76	3,33	0,28	0,42	0,40
Fluxo de Caixa Livre (FCL)	148	501	1.457	3.072	-4.126	388	-4.242	-1.622
FCL CAPEX	1.787	1.920	1.923	236	-496	960	383	310
Fluxo de Caixa de Financiamentos (FCF)	-480	-1.319	-1.278	-2.151	4.330	-469	4.281	1.703
Fluxo de Caixa Total (FCT)	-332	-819	179	921	204	-81	39	81
¹ Valores monetários em Milhões de reais. / ² Valores de 2025 projetados.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Liquidez e Solvência

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018
Ativo Circulante	12.129	11.070	9.182	7.932	3.318	3.502	2.161	1.276
Ativo Circulante Líquido	-1.015	-1.685	-2.345	-3.786	-2.278	1.425	49	1.276
Passivo Circulante	5.764	5.250	6.673	7.475	3.184	2.121	1.745	987
Capital de Giro	6.366	5.820	2.509	457	134	1.381	416	288
Liquidez Corrente	2,10	2,11	1,38	1,06	1,04	1,65	1,24	1,29
Liquidez Imediata	1,64	1,67	1,05	0,62	0,65	1,17	0,80	0,90
¹ Valores monetários em Milhões de reais. / ² Valores de 2025 projetados.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral Anualizada mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores,
consolidados por um período de 12 meses.

Tabela Exclusiva para Assinantes

A Tabela Trimestral mostra, trimestralmente, a evolução dos indicadores.

Relatórios, Informes e Outros Documentos


21/05/202518:02:00 FRE - Formulário de Referência Referência: 2024 Abrir
21/05/202518:02:00 FCA - Formulário Cadastral Referência: 2025 Abrir
19/05/202519:51:00 Documentos de Oferta de Distribuição Pública Anúncio de Encerramento de Distribuição Pública Abrir
15/05/202508:39:00 Documentos de Oferta de Distribuição Pública Anúncio de Início de Distribuição Pública Abrir
12/05/202520:47:00 Dados Econômico-Financeiros Demonstrações Financeiras Intermediárias Abrir
12/05/202519:26:00 Comunicado ao Mercado Apresentações a analistas/agentes do mercado Abrir
12/05/202519:24:00 Dados Econômico-Financeiros Press-release Abrir
12/05/202519:15:00 Reunião da Administração Conselho de Administração Abrir
12/05/202519:10:00 ITR - Informações Trimestrais Referência: 2025-03-31 00:00 Abrir
12/05/202518:02:00 Valores Mobiliários Negociados e Detidos Posição Consolidada Abrir
12/05/202518:01:00 Valores Mobiliários Negociados e Detidos Posição Individual - Cia, Controladas e Coligadas Abrir
08/05/202518:12:00 FRE - Formulário de Referência Referência: 2024 Abrir
06/05/202518:32:00 Aviso aos Acionistas Outros avisos Abrir
05/05/202521:56:00 Documentos de Oferta de Distribuição Pública Aviso ao Mercado Abrir
05/05/202521:56:00 Dados Econômico-Financeiros Relatório de Agência de Rating Abrir

Dados Gerais

CNPJ

05.197.443/0001-38

Razão Social

HAPVIDA PARTICIPACOES E INVESTIMENTOS SA

Site / Site RI

ri.hapvida.com.br/

Setor de Atuação

Saúde

Subsetor de Atuação

Serv.Méd.Hospit..Análises e Diagnósticos

Segmento de Atuação

Serv.Méd.Hospit..Análises e Diagnósticos

Data de Constituição

30/08/2001

Data de Registro / IPO / Reestruturação

20/04/2018

Relatório Mais Recente

1T25 (12/05/2025 22:25:30)

Atividade

Participação. como Sócia ou Acionista. em Outras Empresas. Predominantemente de Assistência Médica. Bem como a Realização de Investimentos Diretos e a Exploração de Atividades de Prestação de Serviços

Governança

Segmento de Listagem na B3

Novo Mercado

Tag Along Mínimo

100% para ações ON

Free Float Mínimo

25% ou 15%, caso o ADTV (average daily trading volume) seja superior a R$ 25 milhões

Porte

Capital Social

39.121 M

Valor de Mercado

21.563 M

Enterprise Value (EV)

21.567 M

Classificação

Mid Cap

Ações

Qtd. Ações Ordinárias

7.539 M

Free Float das Ações Ordinárias

63,39%

Investidores

Investidores Pessoa Física

57.149

Investidores Pessoa Jurídica

253

Investidores Institucionais

1.711

Posição Acionária

Nome	ON	PN	Total
PPAR Pinheiro Participações S.A.	33,89%	0,00%	33,89%
BlackRock. Inc.	5,14%	0,00%	5,14%
AÇÕES TESOURARIA	0,60%	0,00%	0,60%
Jorge Fontoura Pinheiro Koren de Lima	0,57%	0,00%	0,57%
Candido Pinheiro Koren de Lima	0,55%	0,00%	0,55%
Ana Christina Fontoura Koren de Lima	0,53%	0,00%	0,53%
Candido Pinheiro Koren de Lima Junior	0,45%	0,00%	0,45%
OUTROS	58,28%	0,00%	58,28%
Total	100,00%	100,00%	100,00%

Sede

Telefone

11 9912 74307

Endereço

Av. Heráclito Graça, 406, Centro, Fortaleza, CE, CEP: 60.140-060

Relações com Investidores

Nome

Mauricio Fernandes Teixeira

Telefone

85 9927 4970

E-mail

ri@hapvida.com.br

Site

ri.hapvida.com.br/

Endereço

Av. Heráclito Graça, 406, Centro, Fortaleza, CE, CEP: 60.140-060

HAPV3

HAPVIDA PARTICIPACOES E INVESTIMENTOS SA

Qualidade

Atratividade

Valor

Desconto

DYivalor

Histórico de Cotações

Atual

R$ 2,86

Mínima (12M)

R$ 2,03

Máxima (12M)

R$ 4,66

Valorização (12M)

-31,08%

Análise Qualitativa

Notas

Gráfico Exclusivo para Assinantes

Gráfico Exclusivo para Assinantes

Métodos de Valuation

Metodologia

Valor (Preço Justo)

Desconto

Indicadores de Valuation

Preço

2,86

Valor

Desconto

Preço/Valor

Atratividade

DYivalor

P/L

-41,27

LPA

-0,07

P/VPA

0,44

VPA

6,48

VIGraham

0,00

MSGraham

0,00

Tabela Exclusiva para Assinantes

Tabela Exclusiva para Assinantes

Indicadores de Liquidez

Tabela Exclusiva para Assinantes

Tabela Exclusiva para Assinantes

Rentabilidade Histórica

90 Dias

35,55%

6 Meses

5,93%

12 Meses

-31,08%

2 Anos

-28,32%

5 Anos

-73,78%

10 Anos

N/D

Dividendos (Pagamento e Tendência)

Gráfico Exclusivo para Assinantes

Indicadores de Dividendos

DPA

0,00

DPAivalor

Payout

100,00

DY

0,00

DYivalor

PTbazin

Tabela Exclusiva para Assinantes

Tabela Exclusiva para Assinantes

Listagem de Dividendos

Receita e Lucro

DY_ivalor

DY_ivalor

VI_Graham

MS_Graham

DPA_ivalor

DY_ivalor

PT_bazin